2004年的雅典奥运会，是美国男篮自1992年组建梦之队以来唯一一次没有获得金牌的奥运。那届比赛里，他们在小组赛首场就爆冷输给了波多黎各，随后又输给了老对手立陶宛，面对澳大利亚、希腊也都是小胜，完全没有曾经的统治力，仅以小组第四的成绩出线。但8强战面对另一小组的老大，小组5战全胜的西班牙队。他们却凭借马布里的神奇发挥战胜了对手，但半决赛里，面对吉诺比利和斯科拉领衔的阿根廷黄金一代，他们败下阵来，最终仅仅收获一枚铜牌，书写了梦之队历史上的黑暗一页。
那届梦之队由刚刚带领活塞获得总冠军的教头拉里·布朗执教，主要成员包括邓肯、艾弗森、马布里、布泽尔、马里昂、奥多姆、理查德·杰弗森、斯塔德迈尔、詹姆斯、安东尼、韦德以及奥卡福。包括卡特、麦迪、基德和雷·阿伦这几位参加了2003年美洲区预选赛的大牌都因各自的原因没有选择参赛，刚刚获得了MVP的加内特也没有选择出征。科比原本想要参赛，但受到鹰郡事件的影响，最终只能放弃，由詹姆斯顶替出战。
其次就是内线缺少高度和深度，西班牙、阿根廷和立陶宛这几支球队都具备很强的内线实力。而美国队的邓肯、奥多姆、布泽尔和小斯4个内线中，布泽尔太矮，小斯不擅长防守，很多时候只能是邓肯和对方的大块头们轮番肉搏，对他的消耗很大，让他在进攻端的贡献寥寥。第三则是缺少大师级的组织者，艾弗森和马布里虽然都是控卫之名，但实际扮演的角色更像是得分后卫，尤其在巅峰期，都是以单打独斗而闻名，串联球队从来不是强。詹姆斯具备很好的组织能力，但当时的他只是刚刚打完一年级的新秀，尚未度过自己的20岁生日，并没有得到布朗的信任和重用。
则是拉里布朗的用人，他对年轻人充分的不信任，过于依赖老将。在活塞队，他放着前途无量的榜眼秀米利西奇不用，到了梦六队，他也几乎不给詹姆斯、安东尼和韦德这三个03一代的翘楚们机会，而这三人都在之后的奥运会上证明了自己。安东尼后来成为了FIBA大杀器，韦德则是北京奥运会上美国队的超级第六人。如果詹姆斯和安东尼得到重用，那么组织串联和投三分的症结都能缓解许多。
